因專網通訊業(yè)務爆雷，又一家上市公司被罰了！

12月4日晚，ST宏達發(fā)布公告稱，公司收到證監(jiān)會出具的《行政處罰事先告知書》，因涉嫌未按規(guī)定披露實控人、虛增收入及利潤、未計提商譽減值“三宗罪”，上市公司及前實控人、時任董事長等多名高管均被給予警告，并被處以50萬元至1000萬元不等的罰款。其中，一手編織了“專網通信”大案的隋田力被處以1000萬元罰款。

11月下旬以來，ST凱樂、ST澤達、合眾思壯等多家與專網通信系列案有關的上市公司相繼披露收到證監(jiān)會《行政處罰和市場禁入事先告知書》，因虛增營業(yè)收入和虛增利潤，上市公司及相關責任人都遭到處罰。

(資料圖)

2021年5月，上海電氣突發(fā)一則83億元應收賬款爆雷公告。隨后，一個以“專網通信業(yè)務”為幌子的隱蔽融資貿易網絡浮出水面，涉案上市公司十數(shù)家，累計交易金額甚至超過千億元。

“專網通信案件浮出水面后，已有多家公司被立案調查，隨著監(jiān)管部門調查的深入推進，相關調查結果還會陸續(xù)出爐。”上海一名負責證券類案件的律師對記者表示。

兩年虛增營收逾7億元

《行政處罰事先告知書》顯示，自2013年開始，為做大控制公司的流水和業(yè)績，公司前實控人隋田力主導專網通信自循環(huán)業(yè)務， 該業(yè)務涉及的專網通信產品未最終銷售，也無實際終端運用。

2017年，隋田力團隊在國內將上述專網通信產品拆解成原材料主板，然后進行組裝，必要時通過貼片補充主材損耗，最終進入新一輪業(yè)務自循環(huán)。

對于ST宏達涉嫌違法的依據(jù)，《行政處罰事先告知書》共提出三點：涉嫌未按照規(guī)定披露實際控制人，涉嫌2019年至2020年年度報告虛增收入和利潤，涉嫌2020年年報未計提商譽減值并虛增利潤。

回溯案情可知，2019年1月5日，ST宏達發(fā)布公告稱，其原控股股東江蘇偉倫投資管理有限公司持有的公司股份1.22億股（占總股本28.2328%）已過戶至上海鴻孜名下，公司實控人變更為楊鑫。

隋田力與楊鑫約定，由上海鴻孜代隋田力持有上述ST宏達股權，隋田力為ST宏達的實控人。對于這一操作，ST宏達未按規(guī)定真實披露，構成虛假記載。

隱身其后，隋田力隨即將專網通信業(yè)務“裝入”ST宏達。

在開展業(yè)務過程中，上海星地通通信科技有限公司、江蘇星地通通信科技有限公司作為自循環(huán)業(yè)務核心公司，執(zhí)行資金池及產品拆解功能。新一代專網通信技術有限公司、江蘇邁庫通信科技有限公司和深圳天通信息科技有限公司3家公司，則擔任通道“角色”，以資金過賬和合同單據(jù)流轉的方式，參與自循環(huán)貿易，并收取1.5%至2%通道費。

監(jiān)管部門調查后發(fā)現(xiàn)，上述公司均受隋田力控制，為ST宏達的關聯(lián)方。由此，ST宏達的專網通信產品組裝業(yè)務和貼片業(yè)務，形成“自循環(huán)”閉環(huán)。

2019年，通過專網通信業(yè)務，ST宏達合計虛增收入2.47億元、成本2.17億元，虛增利潤總額2971.88萬元，占公司當期年報披露利潤總額絕對值的38.93%；2020年，公司通過專網通信業(yè)務合計虛增收入4.89億元，成本3.86億元，虛增利潤總額1.03億元，占當期年報披露利潤總額的146.09%（占更正后利潤總額的151.08%）。

此外，2019年10月，ST宏達以2.25億元價格現(xiàn)金收購上海觀峰100%股權。收購時，管理層對未來的盈利預測僅基于上海觀峰收購時的貼片業(yè)務。

從2020年開始，為掩蓋商譽存在明顯減值并完成對賭業(yè)績，時任董事長、法定代表人楊鑫提議，并由隋田力決定，在上海觀峰開展大規(guī)模的組裝業(yè)務。2020年末，ST宏達在進行商譽減值測試時，相關資產組未來現(xiàn)金流除貼片業(yè)務外，還包含大量引入的組裝業(yè)務。

這意味著，公司認定的資產組與商譽初始確認時認定的資產組（僅包含貼片業(yè)務）不一致，涉嫌違反《企業(yè)會計準則第8號——資產減值》第十八條規(guī)定，導致公司未計提商譽減值，虛增利潤7580萬元，占當期披露利潤總額的107.05%（占更正后利潤總額的110.7%）。

前實控人領千萬元罰單

監(jiān)管部門認定，ST宏達上述行為屬于信息披露違法違規(guī)行為，并對相關責任人作出從嚴從重的處罰決定。

《行政處罰事先告知書》顯示，楊鑫作為ST宏達時任董事長、法定代表人，負有內部控制和實時監(jiān)控義務，未勤勉盡職，包括未及時進行必要、審慎的核查，未采取相應補救措施等，是宏達新材涉嫌未按規(guī)定披露實際控制人、2019年至2020年年報虛增收入、利潤和2020年年報未計提商譽減值，虛增利潤直接負責的主管人員。

而在2021年8月中旬，ST宏達發(fā)布公告稱，公司原實控人、原董事長楊鑫，被桂林市公安局立案調查，且疑似失聯(lián)。

作為ST宏達時任財務總監(jiān)，樂美彧組織、參與公司2020年財務報表編制工作，未對評估資產組及時進行必要、審慎的核查，未采取相應補救措施，是宏達新材2020年年報未計提商譽減值，虛增利潤直接負責的主管人員。

同時，隋田力作為原實控人，組織、指使公司未按規(guī)定披露實際控制人、2019年至2020年虛增收入、利潤，并隱瞞相關事實導致發(fā)生上述情形，構成證券法第一百九十七條第二款所述“發(fā)行人的控股股東、實際控制人組織、指使從事上述違法行為，或者隱瞞相關事項導致發(fā)生上述情形的”行為。

證監(jiān)會擬決定，責令ST宏達改正，給予警告，并處以300萬元罰款；對隋田力給予警告，并處以1000萬元罰款；對楊鑫給予警告，并處以200萬元罰款；對樂美彧給予警告，并處以50萬元罰款。

“從法律規(guī)定來看，對隋田力處以1000萬元罰款，已是頂格處罰?！庇新蓭熛蛴浾弑硎尽?/p>

因涉嫌信披違法違規(guī)，ST宏達還因此惹上“官司”。

11月29日，ST宏達公告稱，8名自然人認為公司虛假陳述的行為對其造成了投資損失，故向法院提起訴訟，請求判令公司賠償損失金額共計約63.88萬元。目前，上海金融法院已受理此案，等待正式開庭。